Накопительное страхование — вид далеко не новый, но в силу разных причин до
сих пор не слишком бурно развивавшийся. Сегодня, в период стабилизации,
страховые компании вновь делают ставку на накопительное страхование.
Самые продвинутые из них предоставляют дополнительную услугу — дают
деньги в рост. «Для нас это интересно, потому что дает инструменты к
освоению нового сегмента рынка. Для клиентов — потому что выгодно, причем
сразу с нескольких позиций», — говорит генеральный директор страховой
компании «Эверест» Олег Гендин.

Накопительное страхование хорошо тем, что, покупая одну услугу, вы получаете
сразу три. Человек накапливает оговоренную сумму к какому-то событию.
Это
первое. Например, к окончанию школы ребенком можно несколько лет копить к
примеру 50 тысяч рублей. Одновременно вы защищаетесь от несчастного
случая, например, если речь идет о смешанном страховании жизни. Это значит,
что деньги могут быть выплачены раньше назначенного срока, если человек до
него не доживает или с ним происходит несчастный случай. Допустим, человек
застраховался на сто тысяч рублей. Успел накопить 10 тысяч, и случилось
несчастье — он погиб. Его семья получает сто тысяч рублей. Сколько он успел
накопить в данном случае вообще неважно, будь то 50 или 5 тысяч рублей,
наследники получают страховую сумму в полном объеме. Это вторая часть
услуги.

И, наконец, третья часть. Кроме простого накопления и страховки, компания
дает деньги в рост. Пока эта услуга не слишком распространена, однако
некоторые компании начали выплачивать процент по накоплению. В компании
«Эверест», в частности, он составляет 15% годовых. То есть на внесенные
клиентом деньги дополнительно «капают» 15% в год.

Деньги страховая компания может выплатить и по требованию клиента, но при
этом теряются некоторые моменты. В частности, проценты. Договор
расторгается, и клиент получает все внесенные деньги, естественно, без
процентов. Кроме того, вычитаются так называемые РВД — расходы на ведение
дела, то есть средства на оплату работы компании.

Накопительное страхование называется смешанным видом именно потому, что
состоит из двух частей — процесса накопления денег и собственно страховки.
Накопление никак не назовешь страхованием в классическом виде. Страхование
по определению предполагает наличие риска. Событие может произойти, а
может не произойти, и заранее этого никто не знает. Происходит — пари выиграл
застрахованный, нет — страховщик. В накоплении денег риска нет. Дожитие до
какого-то события, например, окончания школы, и считается страховым
событием, но риск здесь тоже минимален, потому что обычно люди все-таки
заканчивают школу. Так что, по большому счету, есть некая финансовая услуга
по накоплению и приумножению средств клиента. Плюс классическое
страхование жизни и страхование от несчастного случая, если говорить о
смешанном виде.

Напрашивается вопрос: а какой нам, собственно, интерес накапливать деньги в
страховой компании, а не в банке? Интерес есть. Во-первых, дело в процентной
ставке. В «Эвересте» она, как уже говорилось, составляет 15% годовых. Много
это или мало? Скорее, это золотая середина, хотя в любом случае ставка
конкурирует с банковской. Есть и более высокие ставки, например 17%, но они,
как правило, предполагают ряд условий для клиента. Обычно речь идет об очень
крупных долгосрочных накоплениях.

Совершенно точно можно сказать одно — цифры намного выше 15% на рынке
нет. Прежде всего, процент лицензируется. Компания с самого начала должна
доказать государству, что она сможет выплачивать ту или иную ставку. Для
этого она делает актуарные расчеты, подает их в Росстрахнадзор, который эти
расчеты проверяет и в зависимости от результатов проверки дает либо не дает
разрешение на установку данного процента. «Если компания хочет поднять
процент, она снова должна доказать, что сможет его выплачивать. С некоторых
пор государство достаточно жестко контролирует такие вещи. Период МММ
нас кое-чему научил. Сегодня никто просто не сможет дать сто процентов за три
дня», — говорит Олег Гендин.

Есть еще один, субъективный, момент. Не все люди доверяют банкам. Точно так
же, как не все доверяют страховым компаниям. Это вопрос пристрастий — кому-
то пирожки, кому-то шанежки. Второй, объективный, момент —
конкурентоспособность страховой компании по сравнению с банком. Трудно
сказать, что надежнее, банк или страховая компания. Государство достаточно
жестко контролирует финансовые институты. Сейчас банкротство что одного,
что другой было бы событием далеко не рядовым, скорее, наоборот — из ряда
вон. По крайней мере, после дефолта не разорилась ни одна страховая компания.

«Период 1995-1998 годов оставил свой след в законодательстве по части контроля
над финансовыми институтами. Разориться самостоятельно страховой компании,
равно как и банку, сегодня очень сложно, нужно приложить к этому
недюжинные усилия. Все, кто мог разориться, уже разорились». И банки, и
страховые компании стоят сегодня весьма дорого. Например, минимальный
уставной капитал для страховой компании составляет три с половиной миллиона
рублей плюс получение лицензии. Естественно потерять компанию
— не то же
самое, что закрыть ООО. Пустая страховая компания, без каких бы то ни было
активов, стоит на рынке минимум 50 тысяч долларов. Банк стоит 300 — 500 тысяч
долларов. Естественно, надежность подкрепляется уставным капиталом,
резервами и так далее.

На самом деле процесс страхования очень технологичен и очень научен. После
событий 11 сентября многие говорили о том, что страховой рынок США рухнет.
«Это мнение дилетантов, потому что страховая компания не может разориться
даже после такого события, — утверждает Олег Гендин. — Ответственность за
небоскреб ни одна компания исключительно за собой не оставит. Для начала
она прикинет, сколько сможет выплатить в случае разрушения здания.
Допустим, 10 миллиардов долларов. А запас у нее как минимум 100 миллиардов.
Вот эту ответственность на 10 миллиардов она оставляет у себя. Остальную
стоимость здания, как бы велика она ни была, отдают в другие компании. В
итоге риски размазываются по всему рынку. Если страховой случай наступает,
деньги собираются со всех. А для одной компании выплата остается рядовой.
Это механизм работы страхового рынка, и, если он грамотно настроен,
разориться трудно».

Что касается конкурентоспособности банков и страховых компаний, то при
внимательном рассмотрении механизма их работы выявляется нюанс, дающий
преимущество страховщикам. Центробанк обязует коммерческие банки
создавать так называемый фонд обязательного резервирования. Сегодня он
составляет порядка 10% от суммы вкладов. Например, клиент принес сто тысяч
рублей, из них 10 Центробанк забирает и хранит у себя. При этом никаких
процентов он коммерческому банку не платит. По сути, коммерческий банк
должен начислять проценты со ста тысяч, имея в обороте только 90. 10%
остаются чистой потерей банка. У страховой компании ничего подобного нет, а
значит, изначально страховые компании на 10% рентабельнее. Это
обстоятельство дает им фору перед банками прямо на старте. Дальше начинают
работать по сути одни и те же финансовые инструменты с той разницей, что
страховые компании не могут заниматься прямым кредитованием юридических
лиц, а работают с профессиональными инвесторами.

Если всерьез задуматься о том, где копить деньги, альтернативных способов
остается совсем немного. Неплохой способ накопления — инвестиции в
недвижимость. Проблема в том, что недвижимость сегодня стоит дорого и как
раз на нее деньги нужно где-то накопить. Наиболее часто накапливаемые суммы
— от десяти до ста тысяч рублей. Недвижимость на них не купишь. Можно
приобрести на наши деньги валюту иных государств, например США. Если
взять динамику инфляции за прошлый год, мы увидим, что доллар вырос по
отношению к рублю на 7%. Люди, купившие доллары и продержавшие их год в
чулке уже заработали (а скорее не потеряли) в рублях 7%. В «Эвересте» эта
сумма составляет 15%, как минимум в два раза больше. Но даже это не главное.
Главное, что ситуация с валютой на рынке сегодня, прямо скажем, непонятная.
Политическое море штормит, и котировки валют ведут себя как взбесившийся
барометр — неадекватно, а главное, непредсказуемо. Для неспециалиста риск
оказаться на мели сильно возрастает. При этом возможный выигрыш будет не
слишком велик. Вероятность дефолта отметается априори, по утверждениям
специалистов, к нему сегодня нет никаких предпосылок.

Накопительное страхование в любом случае остается выгодным способом
накопления денег. Это во-первых. Во-вторых, оно дает дополнительный процент,
кстати, достаточно хороший, конкурирующий с банковским.
Наконец, параллельно можно получить услугу по страхованию жизни, чего не
предложит больше ни один финансовый институт.